По прогнозам ВТБ, к 2026 году доля инвестиционных продуктов в портфелях состоятельных клиентов увеличится до 38%. В прошлом году этот показатель составлял 30%.
В условиях нестабильности на рынках стратегия инвесторов становится гибридной. Интерес к акциям устойчивых компаний внутреннего спроса и длинным ОФЗ теперь сочетается с тактическим увеличением доли золота и ликвидности для защиты от волатильности. Параллельно растёт, но пока остаётся осмотрительным, интерес к альтернативным активам — от коммерческой недвижимости до инструментов прямых инвестиций.
Эксперты банка отмечают, что золото сохраняет роль ключевой «страховки». Его статус защитного актива поддерживают геополитическая напряжённость, политика мировых центробанков и динамика валютных курсов. Оптимальной долей золота в долгосрочном портфеле они считают 5–10%.
Старший вице-президент, руководитель Private Banking и «Привилегия» ВТБ Оксана Семененко заявила, что основной тренд — это переход от простой диверсификации к интеллектуальному и гибкому управлению активами. По её словам, клиенты всё реже выбирают между риском и защитой, предпочитая их грамотно комбинировать. Таким образом, управление рисками становится неотъемлемой частью инвестиционного процесса, где всё большую роль играют комплексные аналитические решения, включая технологии на базе искусственного интеллекта.
Она добавила, что клиенты готовы к более сложным инвестиционным решениям, и задача банка — обеспечить их не только инструментами, но и аналитикой для своевременной ребалансировки портфеля в меняющихся условиях.